Разница между лизингом оперативным и финансовым

Оперативный лизинг — описание и основные отличия от финансового лизинга

Разница между лизингом оперативным и финансовым

Покупка собственного автомобиля на собственные сбережения для многих граждан Российской Федерации стала недоступна. Во многом это обусловлено экономическим кризисом в стране и повышением цен на иномарки.

Чтобы иметь своё средство передвижения, люди со средним заработком должны брать кредит. Относительно новым способом приобретения транспортного средства в России стал лизинг. Лицо берёт автомобиль в аренду, вносит плату за пользование, а по истечению срока может стать его законным владельцем.

Существует два типа лизинга — оперативный и финансовый. Разберём их поподробнее.

Первый вид лизинга — оперативный. Довольно часто его называют операционным. Оперативный лизинг позволяет брать в аренду, или иначе взять в лизинг автомобиль на определённый срок, как правило, довольно небольшой. В течение этого срока происходит лишь частичная амортизация авто. После оборудование возвращается обратно к лизинговой компании.

Такой метод очень удачен для юридических лиц. Они могут взять новое имущество в аренду на выгодных условиях без обязательств по его дальнейшему выкупу. Улучшается производительность предприятия, так как для кратковременных работ транспорт не покупается, а берётся в аренду за определённую плату.

Единственное условие — соблюдение заявителем условий содержания транспортного средства. Его характеристики и состояние должны сохраниться до момента прекращения договора.

 

Выделяют следующие основные признаки оперативного лизинга:

  • Малый срок действия договора. На практике он редко когда превышает 3 года. За это время амортизационные свойства имущества не меняются, арендатор не успевает выплатить полную его стоимость.
  • Транспортные средства могут участвовать в сделках неоднократно.
  • Лизинговая компания не принимает заявки на приобретение авто в лизинг. Иными словами, заявитель может выбрать только те марки и модели, что имеются в наличии у организации. Этот признак является негативным как для самой компании, так и для заявителя. Лизингодатель не может быть уверен, что приобретённое имущество будет в дальнейшем участвовать в сделках и окупится. А заявитель имеет ограниченный выбор.
  • Техническое обслуживание и страхование авто полностью лежит на лизингодателе, так как он является законным владельцем имущества.
  • В любой момент получатель услуг компании может прекратить сотрудничество с ней и разорвать договор. Для этого необходимо заранее оповестить партнёра.
  • Размер ежемесячных взносов при оперативном лизинге гораздо выше. Это обусловлено огромными рисками. Имущество может быть испорчено или потеряно.
  • После расторжения договора или по истечении срока его действия имущество возвращается обратно к представителю услуг.

Оперативный лизинг — аренда без последующего выкупа объекта.

Срок действия может быть продлён получателем на установленный им срок. Стоит помнить о целесообразности такого решения. Если срок аренды превышает 5 лет, то выгоднее взять не оперативный, а финансовый лизинг. Но о нём мы поговорим чуть позже.

Неизбежно формирование вторичного рынка. Лизинговая компания, приобретая имущество, не может быть уверена, что оно будет участвовать в сделках. Автомобили и иная техника с каждым годом устаревает и теряет свои свойства, спрос на них падает.

Кроме того, убытки за порчу имущества полностью лежат на лизингодателе. Получатель должен следить за состоянием автомобиля, но не несёт никакой ответственности в случае его ухудшения.

Условия договора довольно гибкие, обговариваются заранее. Компании всегда идут на встречу своим клиентам и стараются установить более выгодные для них условия.

Они зависят от статуса заявителя, его финансовых возможностей и целей, стоимости объекта сделки и многих других факторов.

Это большое преимущество оперативного лизинга, которое выделяет его среди всех других способов приобретения имущества.

Финансовый лизинг

Следующая разновидность — договор финансового лизинга. Его суть довольно сильно отличается от операционного. Получатель берёт имущество в аренду, пользуется им установленный договором срок. По истечению этого срока лицо может внести плату (разницу между стоимостью имущества и общей суммой выплат) и стать полноправным владельцем.

Объектами этой разновидности кредитования могут стать:

  • Автомобиль.
  • Недвижимость.
  • Предприятия.
  • Электротехника.
  • Производственное оборудование и любые другие неупотребляемые вещи.

Но существуют некоторые ограничения. Нельзя продавать таким способом участки и другие природные ресурсы. Это запрещено законодательством Российской Федерации и преследуется законом.

Основными участниками являются:

  • Арендодатель.
  • Арендатор.
  • Продавец.

В некоторых случаях в сделке может фигурировать ещё один участник — страхования компания. На имущество оформляется страховка для полного или частичного погашения убытков в случае его порчи.

Основными признаками финансового лизинга являются следующие пункты:

  • Получатель услуг заранее составляет заявку на приобретение желаемого имущества. Компания по поступлению приобретает это имущество, регистрирует его, оформляет право собственности. Таким образом, значительно сокращаются ограничения по выбору имущества.
  • Продавец самостоятельно не только определяет тип имущества, но и выбирает его продавца.
  • Если качество, основные характеристики не совпадают с ожиданиями арендатора, имеется брак, все претензии направляются не лизингодателю, а продавцу имущества.
  • Получатель имущества несёт ответственность за его сохранность. Убытки по порче имущества или его потере возмещаются самим арендатором.

Особенностью финансового лизинга является срок действия договора. Он может быть более продолжительным, чем при оперативном кредитовании. Как правило, срок максимально приближен к моменту истечения амортизационных свойств имущества.

Лизинговая компания может брать в банковских организациях ссуды на покупку запрашиваемого получателями имущества. Если денежные средства не были потрачены, осуществляется возврат ссуды.

Отличия финансового и оперативного лизинг

  • Первое и основное отличие — судьба имущества. При оперативном лизинге имущество остаётся в компании-арендодателе. Лицо берёт его в аренду на определённый, часто довольно короткий срок, при финансовом же объект может быть выкуплен по истечении срока действия договора.
  • Второе — ассортимент имущества. Если вы не планируете выкупать объект, а просто хотите взять его на короткий срок на пользование, то вы можете выбирать только те позиции, которые имеются в распоряжении лизинговой компании. При финансовом кредитовании заявитель вправе самостоятельно формировать запрос, выбирать конкретные типы имущества и продавцов.
  • Третье — участники. Продавец участвует в сделках, если имущество переходит в собственность арендатора. Продавец отвечает за соответствие товара основным характеристикам, возмещает убытки, если попался брак и т. д.
  • Четвёртое отличие — срок действия договора. При оперативном кредитовании обычно он не превышает 3 года. В ином случае, сделка не будет целесообразной. При финансовом лизинге же срок может быть более продолжительным (от 5 лет и выше).
  • Пятое отличие — ответственность за порчу объекта сделки. Если объект сделки по её истечении будет выкупаться, то вся ответственность за возможные убытки вследствие порчи будет на получателе. В ином случае, убытки возмещает лизингодатель. Целесообразно оформлять процедуру страхования. Она может стать так называемой «подушкой безопасности» и позволит полностью или частично возместить убытки.

Дополнительно о преимуществах оперативного лизинга расскажет и покажет вот этот видео ролик:

Итак, популярность лизинга с каждым годом только растёт. Всё большее количество людей прибегают к этой услуге. Существует две основные разновидности этой сделки — оперативная и финансовая. Они существенно отличаются друг от друга.

Выбирать между двумя видами нужно, учитывая цели и финансовые возможности. Если вы хотите взять какой-либо товар на временное пользование, вам подойдёт оперативный вид.

Если же вы планируете в дальнейшем оформить право собственности, остановите свой выбор на финансовом лизинге.

Вы можете найти дополнительную информацию по теме в разделе Кредитование.

Разница между лизингом оперативным и финансовым

Разница между лизингом оперативным и финансовым

Лизинг — особый вид контрактных правоотношений, представленный в нескольких разновидностях. Распространены такие типы лизинга, как оперативный и финансовый. В чем специфика данных его разновидностей?

статьи

Под оперативным понимается лизинг, при котором издержки лизингодателя не компенсируются в рамках отдельного контракта. При этом договор между партнерами заключается на относительно короткий срок — порядка 2 лет, в течение которого маловероятен значительный износ передаваемого имущества.

Но ставки по лизингу в этом случае являются довольно высокими (на тот случай, если объект все же будет значительно изношен). В интересах лизингодателя — сохранить его функциональность в целях передачи в рамках следующих лизинговых контрактов.

Объект, таким образом, чаще всего остается в собственности владельца.

Оперативный лизинг предполагает наличие у лизингодателя компетенций в части анализа востребованности тех или иных видов оборудования. В наличии у него должны быть по возможности только те объекты, на которые будет наблюдаться регулярный спрос — иначе они будут простаивать.

Оперативный лизинг распространен во всех сегментах бизнеса. Участниками соответствующих контрактов становятся малые, средние, крупные предприятия, что обусловлено относительной доступностью приобретения в пользование необходимого имущества по схеме, о которой идет речь, а также тем, что риски по обеспечению функциональности оборудования берет на себя лизингодатель.

Что такое финансовый лизинг?

Под финансовым понимается лизинг, который предусматривает покрытие финансовыми транзакциями всей амортизационной стоимости используемого оборудования. Фактически получатель имущества по лизингу выплачивает своему партнеру полную стоимость соответствующего объекта инфраструктуры.

Данный механизм финансовых правоотношений характерен для крупных сделок и реализуется, как правило, при участии специализированных финансово-кредитных учреждений.

В рамках финансового лизинга обычно осуществляется передача объекта в собственность лизингополучателя — по факту исполнения им обязательств по контракту.

Компетенции лизингодателя в данном случае будут заключаться не только в анализе востребованности тех или иных видов оборудования, но также и в определении уровня платежеспособности целевых клиентов.

Малые и средние бизнесы не слишком часто практикуют заключение контрактов по схеме финансового лизинга.

Но даже если потенциальные клиенты лизингодателя — крупные предприятия, то ему необходимо оценить их способность привлекать кредитные средства, необходимые в целях исполнения обязательств по контрактам.

Финансовый лизинг характеризуется тем, что партнеры, заключившие соответствующий контракт, в общем случае не расторгают его в течение определенного срока — как правило, до того, как расходы лизингодателя не будут компенсированы. Возможно продление данного срока — но в этом случае обычно увеличивается стоимость объектов, которые передаются от одного партнера к другому. Фактически лизингодатель передает, таким образом, имущество в кредит.

Сравнение

Главное отличие лизинга оперативного от финансового — в отсутствии необходимости в полной компенсации издержек лизингодателя его партнером в рамках заключения контрактов первого типа и наличии соответствующего обязательства во втором случае. Данное обстоятельство обуславливает также разницу в сроках заключения лизинговых контрактов и в распределении обязательств по поддержанию функционального состояния имущества.

Оперативный лизинг можно рассматривать как более привлекательный для малых и средних фирм, поскольку суммарные платежи по нему, как правило, гораздо ниже, чем в случае передачи имущества по финансовому лизингу. Отсюда — менее строгие требования к лизингополучателям, отсутствие необходимости в привлечении с их стороны кредитных средств в больших объемах.

Определив, в чем разница между лизингом оперативным и финансовым, отразим выводы в небольшой таблице.

Таблица

Лизинг оперативныйЛизинг финансовый
Не обязывает лизингополучателя компенсировать издержки лизингодателя по поддержанию функционального состояния имущества, передаваемого по контрактуНакладывает соответствующие обязательства на лизингополучателя
Оформляется посредством относительно краткосрочных контрактов — обычно в пределах 2 летОформляется посредством относительно долгосрочных контрактов — как правило, от 5 лет
Может не требовать привлечения лизингополучателем заемных средствКак правило, требует привлечения лизингополучателем кредитных средств от крупных финансовых организаций

Операционный лизинг — определение, отличия от финансового лизинга и аренды

Разница между лизингом оперативным и финансовым

Операционный лизинг подразумевает, что компания-лизингополучатель пользуется имуществом строго оговоренный срок, после завершения которого возвращает лизинговое имущество собственнику — лизингодателю.

Встает вопрос — в чем существенные отличия операционного лизинга от традиционной аренды?

В обои случаях одна сторона договора предоставляет другой определенный предмет (имущество) на определенный срок за денежное вознаграждение, а по окончании срока предмет аренды/лизинга возвращается арендодателю/лизингодателю. Сходство очевидно, но различия все же есть, хоть и очень тонкие.

Чем отличается операционный лизинг от классической аренды?

Для начала определим общее для обоих понятий — право собственности на имущество сохраняется за арендо- и лизингодателем. Однако, при финансовом формате право собственности может переходить к получателю в конце срока лизинга, если это зафиксировано в договоре.

https://www.youtube.com/watch?v=io6AvPhIrME

Основные отличия — в образовании стоимости услуги. Традиционно, стоимость аренды определяется классическим соотношением спроса и предложения. Цена операционного лизинга учитывает все расходы собственника и его прибыль.

Таблица 1. Отличия операционного лизинга от аренды

Параметр Лизинг Аренда
Предмет, который специально приобретался для определенного клиента или с целью последующей сдачи в лизинг Предмет выбирается из того, что имеется в наличии у компании-арендодателя
Короче, чем эксплуатационный срок
Комплект документов, которые подтверждают платежеспособность лизингополучателя Минимальный список документов

Сравниваем операционный лизинг и финансовый

Ключевая задача лизинговой компании, которая оформляет технику и оборудование в операционный лизинг — за минимальный срок погасить максимальную часть расходов на его получение.

Цель полностью окупить издержки не стоит.

Главное, чтобы после окончания срока контракта лизинга собственник (лизингодатель) получил предмет лизинга с уменьшенной стоимостью и пригодный для будущей эксплуатации.

Тогда предмет лизинга можно продать с гарантированной прибылью. В итоге, источник прибыли лизингодателя — выплаты по договору лизинга и сам ликвидный объект со значительной остаточной стоимостью.

Таблица 2. Отличия операционного лизинга от финансового

Параметр Операционный лизинг Финансовый лизинг
Принадлежит лизингодателю, по окончании срока лизинга предмет лизинга возвращается компании-собственнику. Принадлежит лизинговой компании, по окончании срока контракта переходит получателю.
Признаются лизинговые платежи. Однако присутствуют риски начисления ускоренной амортизации по лизинговому имуществу четвертой группы. Признаются лизинговые платежи и выкупная стоимость. Если выкупная стоимость меньше 100 тыс. рублей, налог списывается единовременно как материальный расход.
Налог на добавленную стоимость, НДС По платежам за лизинг налог полностью принимается к вычету. По платежам за лизинг и выкупную стоимость налог полностью принимается к вычету.

Выгода от операционного лизинга

Лизингодатель отвечает за техническое обслуживание оборудования и машин, поэтому данный вид финансирования выгоден, когда компания приобретает сложную современную технику. К таким объектам относят:

  • Автомобили и транспортные средства;
  • Авиационная техника;
  • Строительная техника.

Преимущества операционного лизинга

  • Минимальные требования к компании-лизнгополучателю по сравнению с банковским кредитованием;
  • Оптимальный вариант для компаний, которые работают в сезонном режиме;
  • Расторгнуть договор можно в любой момент, если он становится невыгодным, если такое условие предусмотрено договором;
  • Включен полный сервис. Лизингополучателя не касаются многие проблемы, связанные с обслуживанием предмета лизинга.

Недостатки операционного лизинга

Стоимость более высокая по сравнению с финансовым лизингом, так как она состоит из:

  • Цены на дополнительные услуги (оформление страхования, обслуживания);
  • Компенсационной стоимости рисков потери объектом своих качеств;
  • Амортизационных отчислений.

Особенности лизинга авто

Автомобили и другие транспортные средства чаще всего становится объектом лизингового контракта. Причины очевидны — доступность и широчайшее разнообразие коммерческих предложений. Компании, особенно крупные, часто берут машины премиального класса в лизинг, что позволяет не изымать серьезных сумм из оборота на покупку, регистрацию и техобслуживание транспортных средств.

Также услугами лизинговых компаний пользуются парки такси, компании автопроката, грузоперевозчики, предприятия, специализирующиеся на маршрутном транспорте. Выгоды от операционного лизинга автомобилей очевидны:

  • Быстрое оформление — как правило до 3-х дней;
  • Дешевая стоимость владения и обслуживания авто, если сравнивать с кредитом и покупкой за наличные;
  • Уменьшение налогооблагаемой базы за счет отнесения лизинговых платежей в затраты;
  • Модернизация технического парка с наименьшими затратами;
  • Полное отстранение от решения вопроса продажи б/у машин.

Операционный лизинг — это долгосрочная аренда, но с определенными особенностями. Он обходится дороже, чем финансовый формат, но его применение оправдано скоростью оформления, удобством для лизингополучателя.

Финансовый или операционный лизинг — какой вариант выбрать?

Разница между лизингом оперативным и финансовым

Финансовый лизинг представляет собой особый вид арендных отношений с некоторыми специфическими характеристиками.

Основной целью является приобретение каких-либо основных средств, на которые недостаточно собственных денежных ресурсов. В этом случае также можно воспользоваться заемными средствами, но это не всегда выгодно.

В данной статье будут рассмотрены основные нюансы и алгоритмы финансового лизинга, освещен вопрос, что это такое в целом.

Финансовый лизинг – что это такое

Лизинговый договор — это отношения с тремя сторонами участников, возникающих при покупке имущества одним из участников (лизингодатель) у собственника и его сдачей в финансовую аренду получателю.

В течение всего срока действия контракта получатель перечисляет определенную сумму лизингодателю, тем самым компенсируя цену имущества, которым распоряжается.

Амортизационный период приравнивается к сроку действия контракта.

Когда действие договора заканчивается, то стоимость объекта равняется нулю, что очень выгодно для получателя.

По лизинговой схеме можно приобрести:

  • средства производства;
  • транспортные средства;
  • недвижимое имущество.

В подобных сделках не могут участвовать земля и природные ресурсы, а также некоторые виды имущества.

К основным характерным чертам относят:

  • Приобретатель имущества является посредником и передает его лизингополучателю.
  • Продавец оповещен, что является участником лизинговой сделки.
  • Лизингополучатель сам определяет того, кто продаст требуемый объект лизинга.
  • Если к состоянию объекта лизинга есть вопросы, то они адресуются лицу, его продавшему.
  • После подписания документа приема-передачи вся ответственность за состояние имущества ложится на получателя.

Стоит отметить, что подобная сделка заключается на длительный период, сроком до десяти лет, досрочное завершение контракта проблематично. Данный способ приобретения имущества предполагает его высокую цену, а также заменяет собой кредитование.

Преимущества финансового лизинга

Финансовая лизинговая схема несет для участников много плюсов по сравнению с другими способами приобретения имущества:

  • Риски посредника по невозвращению предоставленных финансов снижаются, так как он остается собственником в течение действия договора.
  • У получателя есть возможность кредитоваться на полную стоимость, при этом первые платежи могут быть отодвинуты во времени.
  • Выплаты за средства производства могут начаться только после полного запуска производственного процесса.
  • По лизинговой схеме денежные средства можно получить на более длительный период.
  • Гибкие условия сделки дают возможность участникам выработать оптимальный алгоритм работы и режима платежей.
  • Когда соглашение истекает, то получатель имеет право выкупа имущества по номиналу.
  • Балансодержателем является лизингодатель, что дает возможность не выплачивать имущественный налог.
  • Выплаты по лизингу принимаются в качестве расходов, что существенно снижает налоговые платежи.
  • Данная схема очень часто субсидируется государством.
  • Продающая сторона увеличивает спрос на свою продукцию.

Виды лизинга

В международных финансовых отношениях принято выделять следующие виды:

  • операционный;
  • финансовый;
  • обратный;
  • заемный;
  • прямой.

Тем не менее, нужно сказать, что все формы произошли от первых двух перечисленных.

В зависимости от того, какой объем затрат несет арендатор по содержанию переданного ему объекта, выделяют:

  • полный – все затраты на арендаторе;
  • чистый – затраты на содержание;
  • частичный – часть затрат на содержание.

По виду получения финансовых средств выделяют срочный, при котором арендные отношения носят разовый характер, и возобновляемый, когда возможно заключить новый контракт, продлевающий условия предыдущего.

В соответствии с тем, какие стороны участвуют в договоре, выделяют следующие виды:

  • Прямой – продавец сам передает собственность в финансовую аренду без посредника. В соответствии с Федеральным законом о финансовой аренде (лизинге) такой подход на территории России невозможен, так как в нашей стране в обязательном порядке требуется третий участник.
  • Косвенный – участвует третья сторона.
  • Раздельный – участвует более трех сторон.

По виду приобретаемого объекта:

  • приобретается движимый объект;
  • приобретается недвижимый объект.

По возможности окупить понесенные затраты:

  • окупаемый – выплаченная сумма за весь период действия договора равняется или больше суммы амортизационных отчислений, что позволяет лизингодателю покрыть свои затраты;
  • частично окупаемый – сумма выплат за объект меньше, чем его первоначальная стоимость, что не дает возможность посреднику покрыть полностью свои расходы.

Также выделяют финансовые и операционные виды лизинговых сделок. Подробнее о них будет рассказано далее.

По тому, к одной или нескольким странам относятся участники сделки, выделяют международный (участники из разных государств) и внутригосударственный (все участники под одной юрисдикцией).

Интернациональные сделки разделяются по типу товародвижения: импорт (при закупке за рубежом) и экспорт (поставка за границу).

По типу выплат разделяют:

  • Формы лизинговых сделок (финансовый и операционный лизинг).
  • Типы взаиморасчетов между сторонами:
  • финансовые – взаиморасчет деньгами;
  • бартерные – взаиморасчеты в вещественном выражении;
  • смешанные – применяются оба варианта;
  • по структуре уплачиваемых средств (амортизационные отчисления, допуслуги, страховка и др.).
  • Вид способа исчисления суммы платежа:
  • зафиксированный платеж;
  • авансирование;
  • номинальная стоимость объекта;
  • по срокам выплат и периоду их осуществления;
  • срочность осуществления;
  • тип оплаты – равномерно или с уменьшением размера выплат.

Операционный лизинг

Подобная лизинговая схема предполагает, что все рисковые факторы лежат на поставщике лизинговых услуг. Таким образом, получатель лизинга несет минимум ответственности, а балансодержателем является посредник.

Оперативный лизинг – это схема, предполагающая заключение контракта на срок не более амортизационного периода основных средств. После истечения срока договора объекты передаются обратно собственнику.

Ответственность за состояние и обслуживание ложится на сторону, передающую имущество в аренду.

Очень часто плата получателя лизинга меньше, чем затраты собственника на приобретение, поэтому соглашение может перезаключаться.

Затраты на оперативную лизинговую схему выше, чем на финансовую. Это связано с тем, что поставщик лизинговых услуг самостоятельно несет многие затраты, чего нет при других вариантах.

Также операционный лизинг действует меньший период и один и тот же объект может передаваться по очереди разным лицам. При этом, по мере амортизации, стоимость основного средства и доходность от сдачи его в аренду падают.

Так, примером может служить операционный лизинг автомобилей.

Отличия от других видов лизинга

Отличия операционного лизинга от финансового заключаются в следующем:

  • разный срок действия. Финансовый с более длительным сроком – до десяти лет;
  • по итогу операционной схемы не происходит перехода права собственности;
  • финансовый вариант дешевле;
  • при операционной схеме риски ложатся на лизингодателя.

Таким образом, из перечисленных различий становится ясно, что каждая из схем позволяет получателю решить конкретные задачи. При финансовом – получить имущество в собственность, при операционном – закрыть временную потребность.

Объекты лизинга

В качестве таковых могут выступать:

  • движимые объекты;
  • недвижимость;
  • производственные комплексы;
  • помещения;
  • строения;
  • средства производства;
  • станки;
  • транспорт;
  • электрическая техника;
  • прочее.

Субъекты лизинга

Участниками сделки становятся три стороны: продавец, лизингодатель и лизингополучатель. Сторонами могут выступать как граждане, так и фирмы, которым требуется приобрести какой-либо имущественный объект путем заключения соответствующего контракта. Очень часто в качестве лизингодателя выступают дочерние структуры банков и других финансовых организаций.

Пример финансового лизинга

Чтобы яснее понять, что такое финансовый лизинг, правильнее будет рассмотреть примерную схему. Чтобы наладить выпуск новой товарной группы, фирме «Ромашка» требуется четыре производственные линии зарубежного производителя. Общая сумма затрат составляет 20 миллионов рублей.

Банк согласен предоставить кредитные средства, но «Ромашка» должна внести половину стоимости собственными средствами. Такие средства у фирмы отсутствуют.

При поиске других вариантов приобретения требуемого оборудования было рассмотрено предложение от организации «Василек», предоставляющей лизинговые услуги. Согласно предложению, «Василек» готов предложить оборудование на срок три года. При этом все затраты «Василек» понесет сразу. Такое предложение устроило «Ромашку» и был подписан договор финансовой аренды – лизинга оборудования.

Вся эта стоимость будет включена в график платежей, которые будет осуществлять «Ромашка» следующие 3 года. Это позволит расширить производство и запустить выпуск новых видов продукции. За счет полученной прибыли будет погашена стоимость приобретенного оборудования. А амортизационные отчисления снизят налоги.

По истечении срока действия договора «Ромашка» получит данное имущество в собственность, что позволит распоряжаться им по своему усмотрению. Его можно продать и купить другое или же применять для собственных нужд.

Договор международного финансового лизинга

Международный формат предполагает участие в сделке компаний с разной юрисдикцией, то есть они являются представителями разных государств. В остальном же порядок работы такой же, как и с внутригосударственной схемой.

При интернациональной лизинговой сделке оформляется контракт международного образца, предполагающий использование как минимум двух языков, а также норм международного права.

Оригинал статьи находится здесь: https://kredity-dlya-biznesa.com/lizing/finansovyj-lizing/

Операционный и финансовый лизинг: определение, их преимущества и недостатки

Разница между лизингом оперативным и финансовым

В настоящее время такая услуга как аренда довольно широко распространена. Одна из её разновидностей – лизинг, который имеет несколько форм, в том числе финансовый и оперативный.

Понимание различий этих видов финансовой услуги способствует оптимизации затрат предприятия и выбору наиболее выгодного налогового режима. В российском законодательстве отображён в основном финансовый лизинг, а операционный по определению отличается от него.

В этой статье будет рассказано, в чём отличия операционного лизинга от финансового, и в чём заключается выгода их использования.

Финансовая форма лизинга

Финансовым лизингом называется форма финансирования, когда лизингодатель (арендодатель или лизинговая компания) приобретает актив для предоставления на определённое время конечному пользователю (арендатору или лизингополучателю).

Пользователю предоставляется право владеть и пользоваться объектом лизинга в полном объёме, если договором не предусмотрено другого. Это значит, что лизингополучатель практически приобретает актив при оформлении финансового лизинга.

При классическом финансовом лизинге происходит осуществление трёхсторонней сделки, в которой принимают участие:

  • продавец, реализующий собственность или продукцию;
  • покупатель (лизингодатель), который зарабатывает, сдавая имущество в аренду и получая доход от лизинговых платежей;
  • пользователь (лизингополучатель), получающий нужное оборудование в аренду. Это даёт ему возможность не брать кредиты на приобретение оборудования и модернизировать производство без крупных капиталовложений.

В предпринимательской деятельности активы – это имущество, которое приносит доход.

Для предприятия актив может быть: зданием, оборудованием, сырьём на складе, денежными средствами на счетах, автотранспортом и многим другим.

Объект сделки может быть движимым и недвижимым имуществом, если оно характеризуется как непотребляемое (к примеру, сырьё или продукты нельзя приобрести на подобных условиях).

В соответствии с законодательством запрещено брать в лизинг участки земли, природные объекты, военную технику и списанные объекты, которые находились в эксплуатации больше 7 лет.

Лизинговые компании (ЛК) получают лизинговые платежи в качестве вознаграждения при сдаче актива в финансовый лизинг, оставаясь при этом собственником имущества. Лизингополучатель имеет возможность полноценно пользоваться активом. Лизинговые платежи покрывают рыночную цену актива за срок, предусмотренный лизинговым соглашением.

Лизинговый договор предусматривает основные условия – регулярное ежемесячное внесение платежей и в некоторых случаях довольно крупный выкупной платёж по окончании срока соглашения. Когда вся стоимость имущества выплачена, лизингодатель передаёт права собственности на актив клиенту.

Финансовый лизинг нельзя прервать или отменить, хотя имеется возможность его досрочного завершения, если имущество выкупается раньше срока, установленного договором. В соглашение включается график с описанием условий погашения раньше срока. Как закончится основной период финансового лизинга, будет зависеть от условий, предусмотренных соглашением. Возможно следующее:

  1. Лизингополучателем выкупается объект по остаточной, а не рыночной цене.
  2. Долг переводится лизингополучателем согласно договору третьей стороне.

Преимущества и недостатки финансового лизинга:

ПреимуществаНедостатки
Даёт возможность приобретения необходимых активов для производственной деятельностиКонечная стоимость актива дороже для лизингополучателя, так как выплачиваются проценты лизингодателю
Обходится дешевле банковских кредитовМногие лизинговые компании берут авансовый платёж
Можно выбрать необходимое оборудование (лизингополучатель вправе сам выбирать продавца)Необходимость ежемесячно выплачивать лизинговые платежи – определённый финансовый риск для лизингополучателя
Лизингодатель зарабатывает на процентах. Продавцу сделка выгодна ростом прибыли и новыми покупателями

Операционная форма лизинга

В отличие от финансового при оперативном лизинге лизингополучателю не передаются ни риски, ни преимущества владения имуществом.

Эта услуга оформляется на срок, меньше предельного срока работоспособности актива. Остаточную стоимость прогнозируют при заключении лизингового договора.

Риски, связанные с соответствием реальной остаточной стоимости объекта предварительным расчётам, лежат на лизингодателе.

Поэтому этот вид финансовой услуги чаще встречается в таких областях производственной деятельности, где активы характеризуются большим амортизационным периодом и могут быть воздушным судном, транспортным средством, строительным или машинным оборудованием. Клиенту предоставляется возможность использовать объект лизинга в течение срока, определённого соглашением, оплачивать лизинговые платежи в указанный срок и установленного размера.

При операционном лизинге в договор часто включаются дополнительные услуги: техобслуживание, шинный сервис, замена топлива и т. д. Собственником актива остаётся лизингодатель.

Когда заканчивается срок соглашения, лизингополучатель возвращает актив лизингодателю. После возврата имущества он имеет право использовать лизинговый объект на своё усмотрение (в том числе может продать).

Возможно продление пользования активом тому же пользователю, но в этом случае нужно будет заключить арендный, а не лизинговый договор.

Преимущества и недостатки операционного лизинга:

ПреимуществаНедостатки
Предъявление минимальных требований к лизингополучателю в сравнении с банковскими кредитамиВысокая стоимость в сравнении с финансовой формой услуги, так как включает в себя:

  • Стоимость дополнительных услуг (обслуживания, оформления страховки и пр.);
  • Компенсационную стоимость рисков потери качества имущества;
  • Амортизационные отчисления;
  • Страховые взносы.
Оптимальный вид услуги для предприятий, работающих в определённый сезонОграничения на пользование активом. Лизингодателю невыгодно, когда автомобиль или оборудование эксплуатируют «до износа»
Расторжение договора возможно в любое время при его невыгодности (если это условие предусматривается соглашением)
Включение полного сервиса. Лизингодатель берёт на себя ряд проблем по обслуживанию лизингового объекта

В большинстве случаев объектами лизингового соглашения становятся транспортные средства. Причины этого заключаются в доступности и широчайшем разнообразии коммерческих предложений. Фирмы, чаще всего крупные, берут в лизинг автомобили премиального класса, что позволяет им не тратить серьёзные суммы из оборота на приобретение, регистрацию и техническое обслуживание машин.

https://www.youtube.com/watch?v=QU7VyhmuwOE

Согласно статистическим данным операционный лизинг широко используется в таких сферах, как сельское хозяйство, горнодобывающая промышленность, строительство и транспортная отрасль. Этим финансовым инструментом часто пользуются таксопарки и компании, которые специализируются на автопрокате, маршрутном транспорте, грузоперевозках.

Выгодность этой формы услуги очевидна и заключается в:

  • быстром оформлении (максимум 3 дня);
  • дешёвой стоимости владения и обслуживания автомобиля (в сравнении с кредитованием или приобретением за наличные деньги);
  • уменьшении налогообложения;
  • модернизации техники с наименьшими расходами;
  • полном отстранении от такого вопроса, как продажа б/у автомобилей.

Операционный лизинг, по сути, является долгосрочной арендой, имеющей определённые особенности. Он стоит дороже, но это оправдывает скорость оформления и предоставление дополнительных удобств лизингополучателю.

Отличия

Существует ряд отличий операционной формы лизинга от финансовой:

ПараметрОперационныйФинансовый
Право владенияСобственником имущества является лизингодатель, к которому по окончании лизингового договора возвратится активСобственником имущества является лизинговая компания. Когда заканчивается срок соглашения, право собственности переходит лизингополучателю
Налогообложение прибылиНе начисляетсяНалог взимается как при обычном приобретении
НДСНе взимаетсяПо лизинговым платежам и выкупной стоимости налог вычитается полностью
Выкуп активаУ лизингополучателя нет возможности выкупить имущество пока длится лизинговый периодЛизингополучатель может выкупить актив, когда закончится срок лизингового договора
СрокДоговор оформляется на срок меньше 75% длительности срока полезной службы активаДоговор оформляется на срок, близкий к длительности срока полезной службы актива
Бухгалтерский учётАрендные платежи отображаются, как расходы текущего финансового периода и включаются в расходы по лизинговым платежам. Объект лизинга признаётся пользователем как нефинансовый активПодобные активы отражены как основные средства с признанием обязательств (лизинговой задолженности)
Гарантийные обязательстваЛежат на лизингодателеВыполняет изготовитель объекта

В заключение

Операционный лизинг используется, когда арендуемый актив необходим на непродолжительное время (например, проектные или разовые работы) или когда имущество морально изнашивается быстрее, чем физически, и к окончанию срока лизингового соглашения нужно будет брать оборудование современнее.

Финансовый лизинг – самый доступный и надёжный способ приобретения активов для производственных нужд, когда у предприятия не хватает собственных средств.

Является вариантом кредитования, при котором одной стороной приобретается для другой стороны какой-либо объект. Затем лизингодателем компенсируются затраты, он начинает получать прибыль от лизинговых платежей.

Существует несколько видов финансового лизинга, каждым из которых подразумевается отдельная схема сотрудничества.
Поделиться:
Нет комментариев

    Добавить комментарий

    Ваш e-mail не будет опубликован. Все поля обязательны для заполнения.